Банковский сектор
Некапитальный рост прибыли, все силы брошены в розницу
По данным обзора банковского сектора ЦБ, в июле российские банки нарастили прибыль до 173,3 млрд руб. (против 138 млрд руб. в июне), несмотря на резкий прирост отчислений в резервы (+343,2 млрд руб.), что, вероятно, связано с корректировками в рамках перехода к МСФО 9 (без них резервы на возможные потери выросли бы всего на 57,4 млрд руб.). Просроченная задолженность повысилась на 83,9 млрд руб. главным образом за счет корпоративного сектора.
Стоит отметить, что существенный рост прибыли в этом году (+58,5% г./г.) не транслировался в увеличение достаточности капитала (при том, что рост RWA составил всего 7,1%): показатель Н1.0 сократился с 12,2% на 1 августа 2018 г. до 11,8% на 1 июля 2019 г. (падение достаточности капитала в июне, скорее всего, обусловлено переоценкой некоторых активов, которые ранее учитывались по завышенной стоимости, а также ужесточением регулирования в сегменте потребительского кредитования). Как поясняет регулятор в своем пресс-релизе, “Тенденция к росту финансового результата в первом полугодии 2019 г. (1 005 млрд руб.) относительно аналогичного периода прошлого года (634 млрд руб.) обусловлена главным образом сокращением расходов на формирование резервов на возможные потери, которое носит преимущественно технический характер вследствие применения корректировок в соответствии с МСФО 9. С исключением данных корректировок чистые расходы на доформирование резервов в 1П 2019 г. составили бы около 694 млрд руб. вместо фактических 269 млрд руб., что сопоставимо с расходами на формирование резервов в первом полугодии 2018 года”. Кроме того, банки пока еще не перешли на МСФО 9 при расчете регуляторного капитала (это оказало бы заметно негативный эффект). Возможно, это произойдет в следующем году, когда вступят в силу послабления по RW (в рамках перехода к Базель 3).
